主事人按合約施加的處分 Contractual Sanctions by Principals
判斷主事人可對中介人採取甚麼內部處分，應先查看雙方訂立的代理合約或其他合約。處分及適用條件取決於雙方同意的條款，並非所有中介人的違規行為都有劃一的合約後果。
沒收佣金及譴責都是內部紀律處分的例子。同一行為如同時觸犯法例，仍可能招致法定刑罰；主事人已作出處分，不代表中介人的刑事責任已獲解除。
第103條：向公眾發出廣告 Section 103: Public Advertisements
向公眾發出推銷強積金計劃或核准匯集投資基金的廣告，須注意《證券及期貨條例》（第571章）第103條。廣告的發出須獲證監會認可，或有該條例下的豁免適用；否則可構成罪行。主事人的內部批准本身不能代替證監會認可或法定豁免。[證監會投資要約答問錄](https://www.sfc.hk/-/media/files/PCIP/FAQ-PDFS/FAQs-on-Offers-of-Investments-under-the-Securities-and-Futures-Ordinance_20220330.pdf)
違反第103條的最高刑罰為罰款港幣500,000元及監禁3年。如屬持續罪行，罪行持續期間可按日另處罰款。最高刑罰是法定上限，並非每宗個案都必然判處的固定刑罰。[證監會關於第103條刑罰的說明](https://www.sfc.hk/en/News-and-announcements/Policy-statements-and-announcements/Statement-on-virtual-asset-arrangements-claiming-to-offer-returns-to-investors)
第107條：失實陳述誘使投資 Section 107: Misrepresentations Inducing Investment
以欺詐或罔顧實情的失實陳述，誘使他人參與強積金計劃或投資匯集投資基金，可觸犯《證券及期貨條例》第107條。這項罪行並不限於公開廣告，一對一推銷亦可能涉及；考試時亦不可忽略「罔顧實情」這項條件。
違反第107條的最高刑罰為罰款港幣1,000,000元及監禁7年。分辨兩條條文時，第103條重點在公開廣告的認可或豁免，第107條重點在欺詐或罔顧實情的失實陳述誘使投資；兩者的最高罰款及監禁年期不可混淆。[證監會投資要約答問錄](https://www.sfc.hk/-/media/files/PCIP/FAQ-PDFS/FAQs-on-Offers-of-Investments-under-the-Securities-and-Futures-Ordinance_20220330.pdf)
本節練習
8 題練習 · 進度與全卷練習共用載入題目中…
快捷鍵：1–4 選擇，Enter 核對／下一題，← → 切換題目