最高誠信 Utmost Good Faith

一般誠信 Ordinary Good Faith

一般商業合約只要求一般誠信：雙方不得作出失實陳述，但沒有責任主動披露對方未有查問的資料。這就是「買者自負」（caveat emptor）原則——買方須自行查察貨品。

最高誠信 Utmost Good Faith

保險合約的情況不同：只有投保人才清楚風險的全部細節，保險人往往無法自行查證。因此法律要求雙方負上正面責任，主動、準確、完整地披露所有重要事實，無論對方有否查問。

這項責任適用於雙方：投保人須披露與風險有關的重要事實；保險人亦須如實說明保單條款，不得誤導投保人。

重要事實 Material Fact

重要事實是指任何會影響一位審慎核保人決定是否承保、或以甚麼保費及條件承保的情況。

一般無須披露的事實包括：減低風險的事實；保險人已知或理應知道的事實（例如眾所周知的事）；法律條文；保險人已表明無須提供的資料；以及投保人本身亦不知道的事實。

何時須披露重要事實 When to Disclose Material Facts

披露責任在磋商期間開始，直至合約訂立為止。合約生效後，除非保單條款另有規定，投保人一般無須披露期內的風險變化。

續保時，每年續期的保單（例如大部分一般保險）被視為新合約，披露責任重新出現。若在保單期內要求更改保障，投保人亦須披露與該項更改有關的重要事實。

違反最高誠信的類別 Types of Breach of Utmost Good Faith

違反可分為兩大類，每類再按有否欺詐意圖區分：

不披露：無心之失的不披露（投保人不知道該事實重要而遺漏），以及蓄意隱瞞（明知重要而刻意不說）。

失實陳述：無心之失的失實陳述（相信所說屬實但其實不正確），以及欺詐性失實陳述（明知不實或罔顧真假而作出陳述）。

違反最高誠信的補救 Remedies for Breach of Utmost Good Faith

受害一方可選擇：使合約自始失效（合約屬可使失效，而非自動無效）；若涉及欺詐，可另行追討損失；或選擇放棄追究，讓合約繼續有效。

受害一方必須在得悉違反後合理時間內作出選擇；若知情後仍繼續接受保費等，可被視為放棄追究的權利。